Pacesetters : Relever les défis de l’investissement climatique
La pression augmente pour investir dans les changements climatiques
Les risques systémiques mondiaux peuvent avoir une incidence importante sur les rendements des investisseurs et les objectifs à long terme. Il est donc important que les propriétaires d’actifs – fonds de patrimoine, fonds de retraite, fonds de dotation, fondations et assureurs – comprennent non seulement les risques et les occasions connexes, mais aussi comment améliorer les processus décisionnels qui les intègrent dans les investissements du portefeuille.
Alors que la pression monte sur les propriétaires d’actifs pour s’attaquer aux impacts du changement climatique en tant que problème mondial majeur, les investisseurs recherchent des perspectives d’analyse comparative, la normalisation et la divulgation des données, et une capacité à mesurer les réalisations par rapport à leurs pairs.
Comprenant que même les investisseurs les plus sophistiqués ont de la difficulté avec la myriade d’activités requises pour résoudre ces problèmes, nous nous sommes associés au Forum économique mondial et avons engagé certains des propriétaires d’actifs les plus grands et les plus avancés pour définir les défis les plus courants auxquels les investisseurs sont confrontés en matière d’investissement climatique et découvrir des solutions pour relever chacun de ces défis.
Notre dernier article, Pacesetters – Setting the Tempo of Advanced Climate Investing, détaille les solutions pratiques pour relever quatre défis liés à l’investissement climatique et partage les meilleures pratiques mondiales des grands propriétaires d’actifs capturés à l’aide de notre nouvel outil Climate Benchmark.
Pacesetters – Établir le tempo de l’investissement climatique avancé
Relever quatre principaux défis liés à l’investissement climatique
Les points de référence standard et les indicateurs de rendement sont inefficaces pour mesurer les résultats des activités d’investissement climatique. Comprendre les pratiques climatiques avancées des autres investisseurs – apprendre comment ils définissent, surveillent et signalent les résultats d’investissement liés au climat – permet aux investisseurs d’évaluer leurs réalisations et de mesurer le succès.
Notre outil de référence climatique saisit les activités qui intègrent l’investissement climatique dans la prise de décision d’investissement. Un engagement envers ces activités conduit à des améliorations importantes dans les processus de mesure et dans la façon de poursuivre avec succès les pratiques d’investissement climatique.
Les propriétaires d’actifs qui s’engagent à améliorer la valeur à long terme des sociétés émettrices entreprennent la gamme complète d’activités de gérance qui leur sont offertes.
Nous croyons que les principales caractéristiques des programmes réussis, qu’ils soient exécutés à l’interne ou délégués à des gestionnaires externes, comprennent l’identification proactive des entreprises et leur engagement envers celles-ci sur les risques importants (plutôt que d’être réactif) ainsi que l’engagement qui met l’accent sur la qualité plutôt que sur la quantité.
Le manque de normalisation de l’industrie, de divulgation et de sensibilisation aux meilleures pratiques représente les principaux défis de l’élaboration des mesures. Aujourd’hui, les propriétaires d’actifs avancés s’attaquent activement aux obstacles et intègrent les données disponibles dans la prise de décision d’investissement.
Une connaissance de l’importance financière des données ainsi qu’une compréhension des limites associées sont essentielles pour suivre les progrès par rapport aux feuilles de route de transition, au rendement des gestionnaires et aux engagements.
Un outil pratique pour comparer les investissements liés aux changements climatiques
À l’aide des pratiques d’investissement climatique avancées des stimulateurs, nous avons développé un outil et un cadre d’analyse comparative (l’outil) qui fournissent des protocoles pratiques d’investissement climatique. L’outil évalue 10 catégories d’activité et évalue le niveau actuel de progrès sur une échelle de 1 à 5, 1 indiquant « non commencé » à 5 indiquant « entièrement développé ».
L’outil évalue les pratiques actuelles pour découvrir les lacunes en matière d’activité qui nécessitent une amélioration pour l’investissement climatique avancé. Des dizaines de propriétaires d’actifs ont déjà utilisé l’outil pour découvrir leurs lacunes en matière d’activité. À l’aide de ces résultats, Mercer a identifié les quatre principaux défis et solutions, en fonction des pratiques avancées des propriétaires d’actifs mondiaux.
Cet outil de comparaison entre pairs est le premier du genre et est conçu pour aider les propriétaires d’actifs à intégrer les facteurs climatiques dans leurs stratégies d’investissement
À propos de notre recherche avec le Forum économique mondial
En partenariat avec le Forum économique mondial, nous avons entrepris une étude de trois ans pour mieux comprendre comment les propriétaires d’actifs relèvent les défis d’investissement transformationnel les plus répandus, comme l’investissement climatique. Nous avons travaillé avec de grands propriétaires d’actifs à travers le monde pour découvrir comment ils établissent la vision, la gouvernance et les pratiques de mise en œuvre pour traduire les risques compliqués d’investissement climatique en occasions d’investissement. Grâce à des interactions et des recherches approfondies, nous avons identifié plus de 80 activités liées aux investissements qui intègrent les considérations d’investissement climatique dans la prise de décision d’investissement.
Dans notre troisième et dernier article sur l’investissement transformationnel, Pacesetters – Setting the Tempo of Advanced Climate Investing, nous offrons aux investisseurs des solutions potentielles pour relever les quatre principaux défis d’investissement climatique identifiés par les propriétaires d’actifs. Dans une course de longue distance comme un marathon, les animateurs définissent le rythme et établissent la norme globale, augmentant la probabilité que tout le groupe atteigne ses objectifs.