Sondage annuel canadien sur les fonds de dotation et les fondations 2025 

Plus tôt cette année, Mercer Canada et CFA Societies Canada ont lancé conjointement le sondage sur les fonds de dotation et les fondations du Canada afin de répondre au besoin critique de données transparentes et comparables entre pairs pour aider les organismes sans but lucratif à évaluer leurs politiques et leur rendement en matière de placement à long terme.

39 organismes ont participé au sondage de 2025. Leurs connaissances combinées fournissent une analyse de la répartition stratégique de l’actif et des rendements des investissements parmi les fonds de dotations et les fondations du Canada.

Téléchargez le rapport pour obtenir un portrait plus clair de l’évolution du paysage des investissements dans les organismes de différentes tailles et de différents secteurs.

• Organisations de petite taille (moins de 100 millions de dollars d’actifs sous gestion) investissent de plus en plus dans les marchés privés, en particulier dans les actifs réels comme l’immobilier.
• Organisations de grande taille (actifs sous gestion de plus de 500 millions de dollars) allouent environ 38 % de leurs portefeuilles aux marchés privés, principalement aux dépens de l’exposition aux obligations.
• Organisations de grande taille montrent moins de biais en faveur de leur pays d’origine dans leurs investissements.
• Les fondations du secteur de l’éducation ou communautaire investissent plus fortement dans les marchés privés que les fondations hospitalières, qui favorisent des stratégies d’obligations défensives.
• Le rendement médian sur cinq ans était de 7,6 %, en dessous de 9,15 % nécessaire pour maintenir le pouvoir d’achat après l’inflation, les décaissements et les dépenses.
• Le rendement varie selon la taille et la répartition de l’actif, avec des rendements plus faibles liés à une exposition plus élevée aux obligations et à une exposition plus faible aux actions et aux marchés privés.