Placements sur les marchés privés pour votre portefeuille
Compte tenu de l’éventail des rendements potentiels sur les marchés privés, il est important de diversifier les types de stratégies, les régions et les dates cibles.
Les investisseurs sont attirés par les marchés privés pour deux raisons principales : les rendements potentiels plus élevés et la diversification.
De manière générale, les capitaux sont investis sur les marchés privés selon une vision à moyen ou à long terme, ce qui se traduit généralement par une « prime de risque d’illiquidité » comparativement aux placements en actions ou en titres de créance sur les marchés publics.
Par conséquent, les placements sur les marchés privés peuvent procurer des rendements sans corrélation comparativement aux actions cotées en bourse ou aux titres de créance détenus dans les portefeuilles.
Le regain d’intérêt pour les marchés privés a stimulé à la fois la demande des investisseurs et l’offre des gestionnaires ces dernières années, ce qui a suscité des mobilisations de capitaux considérables et entraîné une croissance structurelle du secteur et une augmentation importante des stratégies offertes dans l’univers des marchés privés.
Cette augmentation a permis d’accroître le choix pour les investisseurs, la concurrence et l’accès à des gestionnaires de grande qualité, tout en offrant des occasions de diversification parmi les différentes catégories d’actifs.
L’innovation, qui prend la forme de nouvelles structures permanentes et semi-liquides, permet dans certains cas des retraits trimestriels, ce qui a également permis à un plus grand nombre d’investisseurs d’avoir accès aux marchés privés.
Si la croissance rapide de l’univers des marchés privés offre une meilleure diversification et, potentiellement, de meilleurs rendements, elle rend également le repérage des meilleures occasions plus complexe – et il faut souvent tisser des relations étroites avec les gestionnaires pour y avoir accès.
Des occasions diversifiées
La diversification et les rendements potentiels plus élevés sont souvent cités comme les deux principaux atouts des marchés privés, qui bénéficient généralement d’une prime de risque d’illiquidité. Il est donc important de maintenir une vision à moyen et à long terme à l’égard des placements.
Découvrez comment intégrer cette catégorie d’actifs à votre portefeuille de placement.
Cette vidéo n'est disponible qu'en anglais.
La diligence raisonnable avant tout
Lorsque les taux d’intérêt étaient très bas, certains gestionnaires de marchés privés ont pu compter sur l’expansion de leurs marges et la faiblesse des niveaux de levier pour accroître leurs rendements.
Ce n’est plus le cas. À l’avenir, les rendements les plus solides seront attribuables aux investisseurs qui pourront susciter une transformation positive au sein des entreprises dans lesquelles ils investissent. Il est donc plus important que jamais que les investisseurs examinent les facteurs historiques des rendements des gestionnaires.
Cette vidéo n'est disponible qu'en anglais.
Accès simplifié
Compte tenu de l’éventail des rendements potentiels des gestionnaires sur les marchés privés, il est important de diversifier les types de stratégies, les régions, les dates cibles et les commandités.
Nous cherchons à ajouter de la valeur en éliminant les contraintes de capital et en simplifiant l’accès à une gamme de gestionnaires de renommée mondiale par le biais d’un seul instrument de placement.